§ 9-4. Endring, tilbakekall og bortfall av forvalterens tillatelse
- Tillatelsen faller bort automatisk ved konkurs eller offentlig akkordforhandling.
- Finanstilsynet kan endre, sette vilkår for eller trekke tilbake tillatelsen, blant annet ved uriktige opplysninger, alvorlige overtredelser eller brudd på pålegg etter § 9-3.
- Virksomheten må avvikles under tilsyn, og overføring til ny forvalter krever samtykke.
- Forvalteren betaler kostnadene ved overføringen.
§ 9-4. Endring, tilbakekall og bortfall av tillatelse
- ikke gjør bruk av tillatelsen innen tolv måneder, gir uttrykkelig avkall på tillatelsen eller i mer enn seks måneder ikke har drevet forvaltning,
- har fått tillatelsen ved hjelp av uriktige opplysninger eller andre uregelmessigheter,
- ikke lenger oppfyller lovens krav eller de vilkår som ble stilt for tillatelsen,
- begår alvorlige eller systematiske overtredelser av bestemmelser gitt i eller i medhold av lov,
- gjør seg skyldig i mislige forhold som gir grunn til å frykte at en fortsettelse av virksomheten kan skade allmenne interesser,
- ikke etterkommer pålegg gitt i medhold av § 9-3, eller
Paragrafen sier hva som skjer med forvalterens tillatelse: den kan falle bort, endres, få nye vilkår eller trekkes tilbake. Bortfall er automatisk. Kommer forvalteren under konkurs eller offentlig akkordforhandling (en ordning der skyldneren og kreditorene forhandler om et oppgjør), faller tillatelsen bort.
Finanstilsynet kan helt eller delvis endre tillatelsen, sette nye vilkår eller trekke den tilbake. Grunnene kan grovt deles i tre. Noen handler om passivitet, for eksempel at tillatelsen ikke er tatt i bruk innen tolv måneder. Noen handler om hvordan tillatelsen ble oppnådd, som uriktige opplysninger. Resten gjelder atferd og kapital: alvorlige eller systematiske overtredelser, at forvalteren ikke følger pålegg etter § 9-3, og at en forvalter med tillatelse til porteføljeforvaltning etter § 2-2 tredje ledd ikke overholder kapitalkravene i § 2-6 eller § 2-7.
Kapitalkravene er beskrevet i § 2-6 og § 2-7. En ekstern forvalter må ha startkapital tilsvarende minst 125 000 euro, og et internt forvaltet fond minst 300 000 euro. § 2-7 krever i tillegg ansvarlig kapital, som til enhver tid minst skal tilsvare en fjerdedel av de faste kostnadene fra året før.
Når tillatelsen bortfaller eller trekkes tilbake, må virksomheten avvikles. Finanstilsynet fører tilsyn under avviklingen og kan gi pålegg om hvordan den gjennomføres. Skal forvaltningen flyttes til en ny forvalter, må Finanstilsynet samtykke. Forvalteren kan gjennomføre overføringen hvis tilsynet ikke har protestert eller stilt vilkår innen én måned. Tilsynet kan forlenge fristen med inntil en måned. Forvalteren betaler kostnadene. Driver forvalteren i en annen EØS-stat, skal Finanstilsynet underrette vertsstatens tilsyn når tillatelsen faller bort eller trekkes.
§ 9-3 er forstadiet: ignorerer forvalteren et pålegg om retting, er det selv et grunnlag for tilbakekall. Svikter forvalteren også pålegg om avviklingen, kan Finanstilsynet etter § 9-4a oppnevne en administrator for å sikre en forsvarlig avvikling. § 9-4a viser til denne paragrafen.